德国数据疲软拖累欧元，美联储演讲推动美元上涨

股市：美国股市上涨，香港股市下跌

在科技股强劲上涨的推动下，美国股市周二持续上涨。标普500指数连续第七个交易日上涨，收盘上涨0.3%，接近4,403点的100日移动平均线阻力位。随着微软股价创下历史新高，纳斯达克指数也上涨了0.9%。我们预计强劲的2023年第三季财报将提供美国股市持续支持，这与我们在该地区的增持立场一致。相反，亚洲股市周二普遍下跌。香港和中国股市基准下跌。恒生指数未能守住50天移动平均在线方，导致下跌1.7%。

债券/宏观：美国债券利率下降，欧元区9月PPI下降

美国政府公债利率回落，投资人为美联储明年立场可能转变做好准备。10年期公债利率跌破4.6%，2年期公债利率下跌3个基点至4.91%。在宏观方面，最新的中国10月贸易数据呈现出好坏参半的情况，预示着持续的经济挑战。出口连续六个月持续下降，对主要贸易伙伴的出货量仍然疲软。然而，进口成长率却出乎意料地自2月以来首次转正，年增3%。此外，欧元区9月PPI数据年减12.4%（月增0.5%），也低于8月数据。油价持续下跌也导致通膨情绪低迷。

外汇：德国数据疲软拖累欧元，美联储演讲推动美元上涨

继本周稍早公布了好坏参半的工厂数据和紧缩的PMI数据后，德国工业生产意外下降1.4%，给欧元兑美元带来下行压力。因此，市场目前预计欧洲央行将在2024年第一季末或第二季初降息，这可能会限制欧元兑美元近期反弹至1.0785-1.0800阻力区间。在澳大利亚央行发表了温和的声明后，澳币兑美元也经历了下跌，澳大利亚央行行长布洛克强调了进一步升息的巨大障碍。这导致其跌破0.6460支撑位，但仍成功守住0.6400上方。因此，我们决定获利了结并结束看跌澳币兑离岸人民币交易想法。

同时，尽管英国房价6个月来首次上涨，英镑兑美元仍下跌约0.4%。此外，在英国央行首席经济学家皮尔就2024年中期左右降息的可能性发表评论后，英国2年期金边债券利率大幅下跌。如前所述，我们将200日移动均线1.2433视为强劲阻力，预计该货币对将在1.2100找到支撑。尽管美国政府公债利率下降，美元（DXY指数）仍上涨。这可能是由于美联储主席沃勒、卡什卡里、古尔斯比和鲍曼的言论，这些言论强化了美联储对抗通膨的承诺、更多升息的可能性以及持续维持较高利率。今日投资人将密切关注美联储主席鲍威尔的言论。